Доверительное управление

Вопрос

Что такое доверительное управление по приказу? Что такое полное доверительное управление? Как оформить доверительное управление по приказу? Как оформить полное доверительное управление?

Окружение

Доверительное управление

Ответ

Доверительное управление — передача денежных средств банку (доверительному управляющему) на определенный срок для последующего управления ими в ваших интересах. При этом право собственности на передаваемые денежные средства к доверительному управляющему не переходит, а остается за вами.

Формы доверительного управления:

• полное доверительное управление;
• доверительное управление по приказу;

Доверительное управление по приказу подходит для тех, кто хочет самостоятельно сформировать свой инвестиционный портфель. Это означает, что вы самостоятельно выбираете какие ценные бумаги, по какой цене и когда вы хотите купить или продать. 

Минимальная сумма инвестирования:

• 2500 долларов США;
• 2500 евро;
• 150 000 российских рублей.

При выборе полного доверительного управления — банк формирует портфель ценных бумаг для вас. Все инвестиционные решения принимает банк. 

Если вы предпочитаете полное доверительное управление, то вначале вам нужно выбрать стратегию (консервативная, умеренная, агрессивная), которая соответствует вашему приемлемому риску. В соответствии с ней будет формироваться портфель.

• Консервативная — означает буквально то, что написано. Основная цель — сохранить капитал инвестора и обеспечить высокую ликвидность вложений. Достигается за счет вложения преимущественно в облигации зарубежных высоконадежных эмитентов. Также возможны вложения в акции (голубые фишки). Если перевести в термины доходности, то речь идет о 5% годовых в валюте с минимальным уровнем риска. Рекомендуемый срок вложений — 3-4 года и более.
• Умеренная — портфель состоит из 2-х частей. Основная цель — защита капитала с потенциалом среднего дохода. Защитная часть — 70% и более от объема, инвестируется в бумаги как при консервативной стратегии. Рискованная часть — не более 30% от объема, вкладывается, как правило, в акции и фонды акций с положительной дивидендной историей для обеспечения текущего дохода. Цель по доходности — 5-7 % годовых. Уровень риска – умеренный. Рекомендуемый срок вложений — 2-3 года и более.
• Агрессивная — предполагает активные действия на рынке для извлечения высокой прибыли. Как правило, реализуется в рамках конкретной инвестиционной идеи. Спектр доступных инструментов для вложения больше за счет инвестиций в высокодоходные облигации и акции с потенциалом роста. Ориентир по доходности — 10 % и выше. Уровень риска — высокий. Рекомендуемый срок вложений — отсутствует, но стоит учитывать, что в моменте выгодные идеи для инвестирования могут отсутствовать, поэтому средства клиентов временно «паркуются» в надежный высоколиквидный инструмент, чтобы управляющий имел возможность оперативно ими распорядиться, когда рынок предоставит такую возможность. Также стратег.

Традиционно самая популярная стратегия — умеренная.

Минимальная сумма инвестирования 10 000 долларов.

Доступные рынки: Россия, США.

Для совершения операций с акциями на рынках США и России предоставляется торговая платформа «Альфа-Инвест» абсолютно бесплатно, т.е. без взимания платы за пользование платформой (комиссии за совершение сделок сохраняются). 

Платформа «Альфа-Инвест» — удаленное автоматизированное рабочее место, которое позволяет вводить и отправлять ордера на осуществление сделок в рамках доверительного управления по приказу, а также получать рыночные данные о котировках ценных бумаг.

Через платформу можно выставлять ордера на протяжении всей торговой сессии биржи:

• США: с 16.30 по 23.00 в летнее время и с 17.30 по 24.00 в зимнее время
• Россия: с 10.00 по 19.00

Для подключения торговой платформы вам нужно сделать три шага:

1. Оформить доверительное управление.
   Как это сделать описано в статье «Как оформить доверительное управление в InSync?»
2. Пополнить счет.
   В помощь статья «Как перевести деньги на счета в доверительном управлении через InSync?»
3. Подключить торговую платформу.
   Все шаги по установке и настройке описаны в разделе «Установка платформы "Альфа-Инвест"».
   

Ответы на популярные вопросы по доверительному управлению собраны в разделе «Вопрос-ответ».